Обзор индекса Ртс и рубль/долл.
13 октября 2014
Трейдерская оценка.
За 2 года индекс Ртс снизился с 1640 п. до 1070 п., рубль/долл. вырос с 30 до 40,50.
S&P за этот период вырос с 1400 до 1900 “+”.
Нефть сорта Brent упала со 110$ до 90$ “-”.
Европа и другие страны ввели санкции против самих себя “нейтрально”.
Ограничен доступ к дешевым кредитным ресурсам “-” (временное явление – будут найдены другие источники кредитования).
Суммируя все вместе индекс Ртс должен стоить 1400 п +/-, рубль/долл. 34 – 36.
ЦБ РФ сколько угодно может “делать вид”, что курс рубля регулировать не надо валютными интервенциями; но при курсе рубль/долл. выше 40 народ начинает быть недоволен (доходы упали на 30%) и валютные интервенции на укрепление рубля прийдется делать – иначе на выборах 2018 года можно и не победить или вообще народ “возмутиться” и сменит власть еще раньше. Терять все активы, финансовые потоки и т. д. “верхушке власти” неинтересно – так что валютные интервенции от ЦБ будут – видимо ждут удобного момента или команды сверху.
Конечно, если S&P пойдет в кризис (падение ниже 1700 – 1800) текущее сползание рубля и Ртс перейдет в активную импульсную фазу (как в 2008 году).
Опасный период: сентябрь, октябрь и 10 дней ноября.
Т. е. если до начала ноября по S&P не начнется кризис, то ситуация начнет улучшаться.
Технический анализ.
Среднесрочно по индексу Ртс трендовые движения наверх на недельном таймфрейме начинались при RSI<30. Вполне возможно, под продолжение коррекции по S&P индекс Ртс снизится к 950 п. +/-.
На дневном таймфрейме индекс Ртс в состоянии истинной перепроданности: 1207 п. по MACDу и 1158 п. по RSI, RSI на низких значениях.
Фьючерс на индекс Ртс в состоянии неявной перепроданности с уровнем 118700 п.
Рубль/долл. спот – истинная перекупленность с уровнем 38,45, возможна еще одна волна наверх.
С уровня 39,50 идет аномалия – искусственное “вытаскивание” котировок наверх: аналогично ситуации в июне 2014 года по индексу Ртс (читайте обзор от 4 июля 2014 года в истории обзоров).
Фьючерс на рубль/долл. – неявная перекупленность с уровнем 39080, возможна еще одна волна наверх.
Аномалия по Si начинается с 39700.
Цена на акции выглядят привлекательно. Возможно еще одно движение на ухудшение ситуации.
С вероятностью 70% коррекция по S&P в октябре – начале ноября закончится и ситуация начнет улучшаться.
Шорт Ртс и лонг рубль/долл. рекомендуется торговать аккуратно.
В случае пробоя наверх линии сопротивления по индексу Ртс позицию рекомендуется открывать частями.
Удачных трейдов.